अध्याय 2: संयुक्त तकनीकी संकेतकों की शक्ति – भाग 2

पिछले अध्याय में, हमने RSI, स्टोचैस्टिक, बोलिंगर बैंड और MACD संयोजन रणनीतियों पर गहन चर्चा की। अब, चलिए इसे एक पायदान ऊपर ले चलते हैं! हम उन्नत संकेतकों के गहन अंत में गोता लगा रहे हैं, उन्हें MACD, EMA और SMA जैसे लोकप्रिय संकेतकों के साथ मिलाते और मिलाते हैं। ये रणनीतियाँ विशेष रूप से इंट्राडे और अल्पकालिक व्यापारियों को पूरा करती हैं, हालाँकि दीर्घकालिक व्यापारी और निवेशक भी अल्पकालिक ट्रेडों में उनकी उपयोगिता से लाभ उठा सकते हैं।

रणनीति 1: VWAP और मूविंग एवरेज का संयोजन

यह दृष्टिकोण VWAP संकेतक और 50-अवधि के सरल मूविंग एवरेज (SMA) को जोड़ता है, जिससे VWAP-मूविंग एवरेज रणनीति बनती है। यह रणनीति इंट्राडे मार्केट डायनेमिक्स को नेविगेट करने के इच्छुक व्यापारियों के लिए एक रूपरेखा प्रदान करती है।

VWAP और मूविंग एवरेज के संयोजन का उद्देश्य बाजार के शोर को फ़िल्टर करना और प्रवृत्ति दिशाओं की पहचान करना है। इसका सार यह है कि जब VWAP मूविंग एवरेज से ऊपर हो तो लॉन्ग पर जाएँ और जब VWAP मूविंग एवरेज से नीचे गिर जाए तो शॉर्ट सेल करें।

VWAP को समझना

VWAP का मतलब है वॉल्यूम वेटेड एवरेज प्राइस, जिसका इस्तेमाल ट्रेडिंग के पूरे दिन में सिक्योरिटी के औसत मूल्य को मापने के लिए किया जाता है, जो वॉल्यूम और कीमत दोनों पर आधारित होता है। एक साधारण औसत मूल्य के विपरीत, VWAP प्रत्येक मूल्य स्तर पर ट्रेडिंग वॉल्यूम को ध्यान में रखता है। इसका मतलब है कि उच्च ट्रेडिंग वॉल्यूम वाले मूल्य गणना में अधिक वजन रखते हैं। ट्रेडर्स ट्रेंड और संभावित समर्थन/प्रतिरोध स्तरों को समझने के लिए VWAP का उपयोग करते हैं। ट्रेडिंग रणनीतियों में VWAP का उपयोग करते समय, एक सामान्य नियम यह है कि जब मौजूदा मूल्य VWAP से ऊपर हो तो लॉन्ग ट्रेड को प्राथमिकता दें और जब मूल्य VWAP से नीचे हो तो शॉर्ट सेल ट्रेड को प्राथमिकता दें, जिसका उद्देश्य ट्रेड को प्रचलित बाजार भावना के साथ संरेखित करना है। VWAP की गणना करने का सूत्र इस प्रकार है:

VWAP = संचयी (सामान्य मूल्य x वॉल्यूम) / संचयी (वॉल्यूम)

मान लें कि हमारे पास ट्रेडिंग सत्र के दौरान किसी स्टॉक के लिए निम्नलिखित ट्रेड हैं:

ट्रेड 1: 100 शेयर ₹150 प्रति शेयर

ट्रेड 2: 200 शेयर ₹155 प्रति शेयर

ट्रेड 3: 150 शेयर ₹152 प्रति शेयर

VWAP की गणना करने के लिए, हम पहले प्रत्येक ट्रेड की कीमत को उस कीमत पर ट्रेड किए गए शेयरों की मात्रा से गुणा करते हैं, फिर इन उत्पादों को जोड़ते हैं, और अंत में कुल ट्रेड की गई मात्रा से विभाजित करते हैं।

सूत्र का उपयोग करना:

VWAP = (100*150)+(200*155)+(155*152)  / 100+200+150

VWAP =  15000+31000+22800 / 450

​VWAP =  68800 / 450

VWAP = 152.89

इसलिए, इस ट्रेडिंग सत्र के लिए VWAP लगभग ₹152.89 होगा।

इस रणनीति को प्रभावी ढंग से निष्पादित करने के लिए

1. सुनिश्चित करें कि VWAP लंबे/छोटे ट्रेडों के लिए मूविंग एवरेज से ऊपर/नीचे है।
2. एंट्री सिग्नल के रूप में स्पष्ट वाइड रेंज कैंडल की पहचान करें।
3. निकट-अवधि समर्थन/प्रतिरोध स्तरों से संबंधित मूल्य स्थितियों को मान्य करें।
4. ट्रेड की दिशा में वॉल्यूम विस्तार की जाँच करें।
5. स्टॉक में मूल्य चक्रों को समझें, जो स्थितिजन्य जागरूकता और इंट्राडे ट्रेडिंग में सफलता के लिए महत्वपूर्ण है। शेयरों में मूल्य चक्रों को समझना व्हिपसॉ को सीमित करने और प्रति ट्रेड औसत लाभ को बढ़ाने के लिए महत्वपूर्ण है। उच्च बीटा स्टॉक आमतौर पर व्यवस्थित ऊपर और नीचे मूल्य आंदोलनों का पालन करते हैं। इंट्राडे ट्रेडर्स को इन चक्रों को पहचानने से लाभ होता है। उदाहरण के लिए, नीचे की ओर मूल्य आंदोलनों के दौरान, शॉर्ट सेल ट्रेड मूविंग एवरेज से नीचे VWAP के साथ अच्छी तरह से संरेखित होते हैं। इसके विपरीत, ऊपर की ओर आंदोलनों में, मूविंग एवरेज से ऊपर VWAP के साथ लंबे ट्रेडों को प्राथमिकता दें।
6. VWAP संकेतक और मूविंग एवरेज के यादृच्छिक कार्यान्वयन से बचें - प्रवेश के लिए कम से कम प्रतिरोध के मार्गों की पहचान करें।

आइए एक उदाहरण का उपयोग करके समझते हैं।

आइए इस रणनीति का अभ्यास 5 मिनट के एक्सिस बैंक चार्ट पर करें। हमने इस उदाहरण में 50-अवधि का सरल मूविंग एवरेज और VWAP की डिफ़ॉल्ट सेटिंग ली है।

पहली बात यह जांचना है कि VWAP 50 SMA लाइन से ऊपर है या नहीं। ऊपर दिए गए चार्ट में आप स्पष्ट रूप से देख सकते हैं कि भले ही VWAP मूविंग एवरेज से ऊपर है, लेकिन एक मजबूत प्रतिरोध है जिसे कीमत तोड़ नहीं पा रही है। इसलिए, यहाँ ट्रेड नहीं किया जा सकता है। अगले कुछ मिनटों में, जैसे ही कीमत समेकित होती है और फिर प्रतिरोध को तोड़ती है, VWAP भी इस बिंदु पर मूविंग एवरेज से ऊपर चला जाता है। इस मामले में सभी तीन प्रमुख चरण पूरे हुए, जिसमें VWAP मूविंग एवरेज से ऊपर था, कीमत वाइड रेंज कैंडल के रूप में टूट रही थी और चार्ट पर कोई निकट अवधि का प्रतिरोध दिखाई नहीं दे रहा था। यदि आप इसे दिन की शुरुआत में ही देख लेते हैं, तो ट्रेड करें क्योंकि आपके पास ट्रेड को सफल बनाने के लिए बहुत समय होगा।

और पढ़ें: VWAP: ट्रेडर्स के लिए वॉल्यूम वेटेड एवरेज प्राइस की शक्ति का अनावरण

निष्कर्ष

• विभिन्न समय-सीमाओं में रणनीति की अनुकूलनशीलता इंट्राडे ट्रेडर्स के लिए महत्वपूर्ण हो जाती है। जबकि पांच मिनट के चार्ट शॉर्ट सेटअप के लिए अच्छे होते हैं, दस मिनट के चार्ट लॉन्ग सेटअप के लिए अधिक अनुकूल वातावरण प्रदान कर सकते हैं, जो इंट्राडे ट्रेड निष्पादन को बेहतर बनाने में सहायता करते हैं।

• ऐसे दो विशिष्ट उदाहरण हैं जहाँ आपको इस रणनीति का उपयोग करने से बचना चाहिए।

1. पहला उदाहरण तब होता है जब आप गैप अप या गैप डाउन देखते हैं, क्योंकि इस तरह के गैप मूवमेंट दिन के लिए चार्ट को विकृत करते हैं। जब चार्ट पर गैप होता है, तो VWAP इंडिकेटर तुरंत एडजस्ट हो जाता है, लेकिन मूविंग एवरेज, एक लैगिंग इंडिकेटर होने के कारण, एडजस्ट होने में कुछ और समय लेता है। इससे चार्ट पर ट्रेड करना मुश्किल हो जाता है, क्योंकि प्रमुख तत्वों में से एक डेटा को सटीक रूप से प्रतिबिंबित नहीं करता है।
2. दूसरा उदाहरण जब आप कीमत को अत्यधिक अल्पकालिक गति के साथ बढ़ते हुए देखते हैं, तो इससे बचना चाहिए। उदाहरण के लिए, यदि VWAP संकेतक मूविंग एवरेज से नीचे है, लेकिन कीमत 2% से अधिक चढ़ती है, तो यह इंगित करता है कि संकेतकों से एक महत्वपूर्ण मूल्य विचलन है, जो जोखिम इनाम को आपके खिलाफ काम करने का कारण बन सकता है। परिणामस्वरूप, ट्रेड को पास होने दें और VWAP संकेतक पर कीमत के वापस आने का इंतजार करें।

 

रणनीति 2: MACD, EMA और पैराबोलिक SAR का संयोजन

एक प्रभावी इंट्राडे रणनीति के बारे में जानने के बाद, आइए एक ऐसी रणनीति पर चलते हैं जो शॉर्ट टर्म ट्रेड में बेहतर काम करती है। यह रणनीति लोकप्रिय MACD और 200 EMA संकेतकों के साथ-साथ पैराबोलिक SAR की सामूहिक ताकत का उपयोग करती है, ताकि इष्टतम प्रवेश और निकास बिंदुओं की पहचान की जा सके, जिससे सफल ट्रेडों की संभावना अधिकतम हो सके।

पैराबोलिक SAR को समझना

पैराबोलिक स्टॉप और रिवर्स (PSAR) का उपयोग मुख्य रूप से स्टॉक की कीमत दिशा में संभावित उलट बिंदुओं की पहचान करने के लिए किया जाता है। PSAR को डॉट्स की एक श्रृंखला द्वारा दर्शाया जाता है जो कीमत/कैंडलस्टिक्स के ऊपर या नीचे दिखाई देते हैं। ये डॉट्स कीमत की कार्रवाई के आधार पर गतिशील रूप से चलते हैं और बाजार के रुझानों को कुशलतापूर्वक पहचानते हैं। जब डॉट्स कीमत/कैंडल से नीचे होते हैं, तो वे समर्थन स्तर के रूप में कार्य करते हैं और एक अपट्रेंड का संकेत देते हैं, और जब वे कीमत से ऊपर होते हैं, तो वे प्रतिरोध स्तर के रूप में कार्य करते हैं-एक डाउनट्रेंड का संकेत देते हैं। जब बिंदु पक्ष बदलते हैं, तो यह प्रवृत्ति दिशा में संभावित परिवर्तन का संकेत देता है।

स्रोत: https://scanz.com/comprehensive-guide-psar/

इसके अतिरिक्त, PSAR ट्रेंडिंग मार्केट में सबसे अच्छा काम करता है और अस्थिर या रेंजिंग स्थितियों में गलत संकेत उत्पन्न कर सकता है। इसलिए, यहाँ, हम इसे सीधे ट्रेडिंग निर्णयों के बजाय ट्रेंड की पुष्टि के लिए उपयोग करते हैं।

रणनीति को लागू करना

लॉन्ग पोजीशन के लिए:

1. कीमत 200 EMA से ऊपर होनी चाहिए
2. MACD लाइन सिग्नल लाइन के ऊपर से गुजरती है
3. पैराबोलिक SAR डॉट्स कैंडलस्टिक्स के नीचे होने चाहिए
4. एंट्री पॉइंट्स में इन इंडिकेटर्स का सावधानीपूर्वक संरेखण शामिल है।
5. एग्जिट स्ट्रैटेजी में पैराबोलिक SAR पर स्टॉप-लॉस सेट करना और 1:1 जोखिम अनुपात पर लाभ लक्ष्य निर्धारित करना शामिल है।

शॉर्ट पोजीशन के लिए:

1. कीमत 200 EMA से नीचे होनी चाहिए
2. MACD लाइन सिग्नल के नीचे से गुजरती है रेखा
3. पैराबोलिक एसएआर डॉट्स कैंडल के ऊपर होने चाहिए
4. प्रवेश बिंदुओं पर इन संकेतकों का सावधानीपूर्वक संरेखण आवश्यक है।
5. निकास रणनीति में पैराबोलिक एसएआर पर स्टॉप-लॉस सेट करना और 1:1 जोखिम अनुपात पर लाभ लक्ष्य निर्धारित करना शामिल है।

उदाहरणों के माध्यम से समझना

हम रिलायंस इंडस्ट्रीज के 4 घंटे के चार्ट पर शॉर्ट स्ट्रैटेजी का परीक्षण करेंगे।

हमने इस उदाहरण में 200 EMA, MACD को डिफ़ॉल्ट सेटिंग पर और PSAR इंडिकेटर को डिफ़ॉल्ट सेटिंग पर लिया है।

पहला कदम यह जांचना है कि क्या कीमत 200 EMA से नीचे है और MACD लाइन सिग्नल लाइन के नीचे से गुजर रही है, जबकि PSAR डॉट्स कैंडलस्टिक्स के ऊपर स्थित हैं। यदि ये स्थितियाँ पूरी होती हैं और कीमत एक मजबूत समर्थन को तोड़ती है, तो यह एक शॉर्ट पोजीशन में प्रवेश करने की पुष्टि के रूप में कार्य करेगा। जैसा कि आप चार्ट पर देख सकते हैं कि कीमत ने अच्छी मात्रा के साथ एक मजबूत समर्थन को तोड़ दिया है और ऊपर बताई गई सभी 3 शर्तों को पूरा किया है। इसलिए, हमने यहाँ एक शॉर्ट पोजीशन में प्रवेश किया है, और अपना स्टॉप लॉस उस स्थान पर रखा है जहाँ सबसे अधिक PSAR है, जिसका लाभ लक्ष्य 1.1 है (जोखिम: इनाम अनुपात 1:1 है)। जैसा कि आप देख सकते हैं कि लाभ लक्ष्य अगले स्विंग लो पर आता है।

हालाँकि, ऐसा मौका हो सकता है जब कीमत 200 EMA से नीचे हो और MACD ऊपर से सिग्नल लाइन को पार करे, लेकिन PSAR डॉट्स कीमत से ऊपर न हों। इसलिए, ऐसी स्थितियों में हम PSAR के कीमत से ऊपर जाने का इंतज़ार करते हैं, जबकि यह सुनिश्चित करते हैं कि MACD अभी भी नीचे की ओर जा रहा है, ताकि शॉर्ट पोजीशन में प्रवेश किया जा सके।

रणनीति को बेहतर बनाना

इस रणनीति को और बेहतर बनाने के लिए, मापदंडों में बदलाव करने और व्यक्तिगत बैकटेस्ट करने पर विचार करें। इसके अतिरिक्त, स्टॉप-लॉस सीमाओं का प्रबंधन करना और विविध जोखिम स्तरों की खोज करना परिणामों को अनुकूलित कर सकता है। उल्लेखनीय रूप से, स्टॉप-लॉस को 0.7 तक सीमित करने से जोखिम कम होता है, लेकिन संभावित लाभ सीमित हो सकता है।

क्या आप जानते हैं? अलेक्जेंडर एल्डर, एक प्रसिद्ध व्यापारी, अक्सर अपनी व्यापक ट्रेडिंग रणनीतियों में पैराबोलिक SAR संकेतक का लाभ उठाते हैं। "ट्रेडिंग फॉर ए लिविंग" सहित उनका काम रुझानों को पहचानने और बाजार में प्रवेश/निकास का मार्गदर्शन करने में PSAR की भूमिका को रेखांकित करता है।

सारांश

• रणनीति 1 रुझानों को पहचानने के लिए VWAP और मूविंग एवरेज को मिलाती है, बेहतर ट्रेड के लिए स्पष्ट संरेखण पर ध्यान केंद्रित करती है।

• रणनीति 2 MACD, 200 EMA और पैराबोलिक SAR को जोड़ती है, जो विस्तृत प्रवेश और निकास बिंदु प्रदान करती है।

• विशिष्ट बाजार उदाहरणों के बारे में जागरूक होना महत्वपूर्ण है। गैप मूवमेंट या अत्यधिक अल्पकालिक गति जैसे उदाहरणों में सावधानी की आवश्यकता होती है और ये इन रणनीतियों के साथ अच्छी तरह से संरेखित नहीं हो सकते हैं।

• मापदंडों में बदलाव करके और व्यक्तिगत बैकटेस्ट आयोजित करके इन रणनीतियों को लगातार परिष्कृत करें। याद रखें, अलग-अलग समय-सीमाओं में अनुकूलनीय होना और बाजार में सतर्क रहना महत्वपूर्ण है। यह आपकी ट्रेडिंग शैली और प्राथमिकताओं के अनुसार रणनीतियों को तैयार करने में मदद करता है।

अंत में, जोखिमों का प्रबंधन करना उतना ही महत्वपूर्ण है जितना कि सही रणनीति खोजना। स्टॉप-लॉस स्तरों को सीमित करना और विभिन्न जोखिम स्तरों की खोज करना जोखिम और इनाम को संतुलित कर सकता है।

अगले अध्याय में, हम दिशात्मक मूवमेंट सिस्टम का पता लगाएंगे, जिसमें दिशात्मक मूवमेंट इंडेक्स (DMI) और औसत दिशात्मक इंडेक्स (ADX) जैसे उपकरण शामिल हैं, और प्रवृत्ति की ताकत और दिशा का आकलन करने के लिए उनका उपयोग कैसे करें।